近日，中国证券投资基金业协会（以下简称中基协）公布了对私募基金管理人平潭融诚德润私募基金管理有限公司（以下简称融诚德润）的纪律处分决定书。因将LP（出资人）1.86亿元的借款转借给被投企业等违规行为，融诚德润被中基协取消会员资格，其产品备案暂停6个月。
　　纪律处分决定书显示，该机构还存在未按要求信息披露、未履行投资者风险评估义务、挪用基金财产等违规事实。
将LP借款转借被投企业
　　纪律处分决定书显示，2020年6月和2021年8月，融诚德润管理的一只私募基金“平潭德成农牧产业投资合伙企业（有限合伙）”（下称德成农牧）分2次向福建圣农控股集团有限公司（下称圣农发展）累计借款1.86亿元，随即将该笔款项转借给基金投资标的甘肃圣越农牧发展有限公司（下称甘肃圣越），指定用于甘肃圣越的日常经营，后全部归还。
　　图片来源：中基协
　　融诚德润申辩称，该资金拆借本质不是投资活动、不以盈利为目的，也在事后取得了德成农牧基金所有投资人的确认函。中基协则表示，这一行为使基金资产承担了到期无法还款的违约涉诉风险。
　　《私募基金监管办法》第二十三条第一项规定，私募基金管理人不得将其固有财产或他人财产混同于基金财产从事投资活动。
所涉基金系肉鸡产业并购基金
　　中基协官网资料显示，融诚德润注册地和办公地均位于福建省福州市，公司成立于2015年8月，于2018年加入协会，注册资本3000万元，管理规模区间为0-5亿元。
　　圣农发展是白羽肉鸡产业的龙头企业。据其2019年4月22日公告，上述这只融诚德润旗下、向圣农发展借款的私募基金德成农牧于2019年成立，是一只“肉鸡产业并购基金”。此举也在当时引发市场关注。
　　今年7月25日，圣农发展发布公告称，公司拟以自有资金1.74亿元收购圣农集团等4名合伙人持有的德成农牧合计77.70%的合伙股份。收购完成后，德成农牧由圣农发展、融诚德润分别出资0.03亿元、3.97亿元。
　　2023年1-5月，德成农牧共实现营收5.13亿元，净利润亏损0.21亿元。
违规行为去年已受关注
　　纪律处分决定书显示，融诚德润还存在未按要求信息披露、未履行投资者风险评估义务、挪用基金财产等违规行为。中基协表示，取消融诚德润会员资格，暂停其产品备案6个月。
　　在2017年至2021年期间，德成农牧向基金管理人融诚德润累计转款1860万元；而融诚德润管理的另一只私募基金——福建德润壹号股权投资企业（有限合伙），除了向融诚德润累计转账5790万元，还向融诚德润管理或担任执行事务合伙人的4只基金合计转账835万元。
　　融诚德润申辩称，上述互相转账行为主要系为调整各私募基金银行账户日均存款余额、激活手机银行管理功能等，并在相关功能开通或满足银行相关要求后即已转回，并强调“融诚德润并无侵占基金财产的意图，但的确存在挪用基金财产的行为”。
　　转借LP借款、挪用财产的行为早在去年就受到监管机构的关注。福建证监局2022年7月的公告就指出了上述违规行为，对融诚德润采取了责令改正的行政监管措施，并要求其在1个月内完成整改。


（文章来源：中国证券报）